Tout le monde connaît la valeur de l’investissement, mais comment s’y mettre ? En effet, pour une personne qui vient de faire un pas dans le monde de la finance, tout cela peut sembler assez décourageant.
Heureusement, beaucoup de grands livres ont été écrits par des experts pour aider les personnes intéressées à apprendre rapidement l’art de l’investissement. Si vous voulez de l’aide pour réduire ceux à prendre en premier et à lire, voici mes recommandations des 12 meilleurs livres d’investissement pour les débutants.
12 meilleurs livres d’investissement pour les débutants
L’investisseur intelligent de Benjamin Graham
Vraiment considéré comme la bible de l’investissement, L’investisseur intelligent : The Definitive Book on Value Investing est fréquemment salué par les experts comme l’un des meilleurs livres d’investissement jamais écrits.
Écrit par l’économiste et investisseur Benjamin Graham, parmi les disciples duquel figurent Warren Buffett et Irvin Kahn, le livre vous présente les bases de l’investissement dans la valeur. Dans le livre, on vous présente des concepts aussi importants que l’économie comportementale, le trading de position, l’investissement à contre-courant et l’analyse fondamentale du marché.
Pour la première fois publié en 1949, le fait que le contenu du livre ait réussi à rester aussi pertinent aujourd’hui qu’à l’époque, en dit long sur la sagesse intemporelle du « père de l’investissement de valeur » et du « plus grand conseiller en investissement du XXe siècle. »
L’édition révisée du livre est annotée par Jason Zweig, un journaliste financier reconnu, ainsi que par Warren Buffet, une icône de l’investissement qui ne se présente pas.
Beating the Street par Peter Lynch
Entre 1977 et 1990, en tant que gestionnaire de fonds du Magellan Fund, Peter Lynch a géré un incroyable rendement annuel moyen de +29.72%. Le fonds, qui ne comptait à l’origine que 18 millions de dollars d’actifs gérés, est passé à la somme impressionnante de 14 milliards de dollars au moment où Lynch a pris sa retraite.
Dans son ouvrage bien nommé, Beating the Street, Lynch explique ses stratégies d’investissement étape par étape et offre des conseils sur la façon de sélectionner les bonnes actions individuelles et les bons fonds communs de placement pour votre portefeuille. À travers ses écrits, Lynch souligne sa conviction qu’un individu a plus de chances d’exploiter les opportunités du marché que Wall Street (ce qui serait vivement discuté par les investisseurs indiciels).
Pour tout investisseur amateur pensant qu’il ne peut pas réussir dans l’environnement financier actuel, la lecture de ce livre peut lui rappeler à quel point cette pensée est vraiment fausse !
C’est également une excellente lecture pour les investisseurs indiciels à long terme afin d’obtenir une vision contrariante de leur propre stratégie.
Les Essais de Warren Buffett par Warren Buffett
Warren Buffett peut facilement être considéré comme l’un des investisseurs les plus performants de l’histoire moderne. Les Essais de Warren Buffett : Lessons for Corporate America est un recueil magistral de lettres d’actionnaires de Buffet (de Berkshire Hathaway) et d’autres écrits.
A travers ce livre, le lecteur a un aperçu de la vision de Buffet sur divers sujets, notamment la gouvernance d’entreprise, la finance et l’investissement.
Pour les débutants, c’est une ressource de choix pour apprendre les principes d’investissement qui ont contribué à faire de Warren Buffett le succès qu’il est aujourd’hui, ainsi que pour avoir un aperçu des rouages de la finance d’entreprise moderne.
Principles de Ray Dalio
Part autobiographie, part guide pratique, dans Principles : Life and Work, Ray Dalio, « le Steve Jobs de l’investissement », partage avec ses lecteurs les leçons qu’il a tirées de sa très fructueuse carrière d’investisseur.
En lançant sa société d’investissement dans son appartement de deux chambres à coucher à NYC, Dalio, en 40 ans, a réussi à en faire l’une des plus importantes sociétés privées des États-Unis. Il a fait gagner plus d’argent à ses clients que n’importe quel autre fonds spéculatif de l’histoire.
En lisant le livre, on découvre l’ensemble des principes uniques de l’auteur qui ont contribué à faire de son entreprise un si grand succès. Les conseils qu’il offre dans son ouvrage, qui en compte des centaines, sont vraiment inestimables. Dalio vous offre non seulement les moyens de prendre de meilleures décisions et d’investir, mais aussi la manière d’être plus efficace en matière de leadership et de gestion.
Rich Dad Poor Dad de Robert Kiyosaki
Classique culte, Rich Dad Poor Dad est l’un des meilleurs livres pour les jeunes investisseurs et ceux qui s’intéressent à l’immobilier. Il raconte les importantes leçons de vie que l’auteur a apprises en grandissant avec deux papas – le papa pauvre (son vrai père) et le papa riche (le père fortuné de son meilleur ami).
Le livre souligne l’importance d’avoir un état d’esprit de » riche « , en insistant sur la valeur de l’acquisition de connaissances financières, de la réalisation d’investissements qui génèrent des flux de trésorerie et, en fin de compte, en se fixant pour objectif une indépendance financière complète afin de pouvoir sortir de la » course à l’Amérique des entreprises « .
Au lieu de travailler pour l’argent, faites travailler l’argent pour vous.
The Little Book of Common Sense Investing de John C. Bogle
Un ami proche de Warren Buffet, le créateur du premier fonds indiciel et le fondateur de The Vanguard Group, John Bogle, dans son best-seller, fournit des idées et des perspectives puissantes sur la façon de tirer le meilleur parti de votre investissement.
Dans une écriture très facile à comprendre, le livre détaille les techniques et les stratégies les plus pionnières de Bogle en matière d’investissement, soulignant comment, même dans une situation perdante, vous pouvez toujours faire tourner les chances en votre faveur (ou vice versa si vous ne faites pas attention).
Approuvé par certains des meilleurs esprits financiers, la lecture de ce livre apportera le bon sens nécessaire à vos investissements, vous permettant de capturer le plus de gains avec le moins de risque de détruire votre capital existant. Cela se fait, bien sûr, en créant un portefeuille d’investissement diversifié composé principalement de fonds indiciels et de fonds négociés en bourse (ETF),
Le Petit livre de l’investissement de bon sens est l’un de nos livres de finances personnelles préférés de tous les temps chez Just Start Investing, et l’un de ceux que nous (et les Bogleheads) vous recommandons de lire ensuite.
Penser et s’enrichir par Napoleon Hill
Écrit à l’époque de la Grande Dépression, cet ouvrage à succès de l’un des auteurs de motivation les plus appréciés d’Amérique est aussi pertinent aujourd’hui pour les investisseurs débutants qu’il l’était au moment de sa publication. Le livre explique, avec un aperçu détaillé, la psychologie du succès et examine comment les croyances et les perspectives personnelles influencent la réussite d’une personne dans la vie.
Pour le lecteur détracteur qui pense que le titre est un peu cucul, l’ouvrage de Hill n’est pas un mumbo jumbo pseudo-science feel-good, mais un ouvrage basé sur plus de 20 ans de recherche et d’entretiens avec certaines des personnalités les plus riches d’Amérique.
De sa vaste étude, il a tiré une liste de 13 principes nécessaires au succès, qu’il détaille succinctement à l’intérieur de son livre, Think and Grow Rich.
A Random Walk Down Wall Street par Burton G. Malkiel
Le livre de Burton Malkiel qui fait autorité, A Random Walk Down Wall Street : The Time-tested Strategy for Successful Investing, est souvent recommandé par beaucoup comme le premier livre que les nouveaux investisseurs devraient acheter avant de commencer un portefeuille.
En lisant ce livre, vous apprenez à parler et à marcher en matière d’investissement. Vous êtes initié aux différents termes d’investissement et à leur signification (comme, l’allocation d’actifs), aux stratégies d’investissement à utiliser, à la façon de faire des prédictions plus précises sur le marché, aux erreurs courantes à éviter, et plus encore.
Le livre de Malkiel ne propose pas de schémas et de gadgets pour devenir riche rapidement, mais détaille plutôt des méthodes testées et éprouvées qui vous aident à assurer votre succès d’investissement à long terme.
La pensée, rapide et lente de Daniel Kahneman
Écrit par le célèbre psychologue et lauréat du prix Nobel d’économie, Daniel Kahneman, Thinking, Fast and Slow explore la manière dont le processus de pensée de chacun influe sur la réussite des investissements.
Notre pensée est expliquée comme étant composée de deux systèmes – le système un qui est rapide, l’initiative et l’émotion, et le système deux, qui est plus délibéré et rationnel. Le livre souligne ensuite comment la dépendance au système un peut conduire à une prise de décision sous-optimale et quelles techniques nous pouvons employer pour nous prémunir contre ses défauts.
Écrit dans un style vivant et de conversation, avec son livre, Kahn parvient brillamment à prendre des concepts extrêmement complexes et à les présenter au lecteur de manière facilement compréhensible.
Bien que l’accent soit mis sur l’investissement, Kahn explore également comment la pensée biaisée a un impact sur les résultats dans nos affaires et notre vie quotidienne.
Le seul guide d’investissement dont vous aurez jamais besoin par Andrew Tobias
Malgré l’affirmation audacieuse, ce livre porte probablement bien son nom et fait partie de mes préférés parmi les meilleurs livres d’investissement pour les débutants.
Pendant plus de quatre décennies, le guide de Tobias a été un favori pour ceux qui cherchent à améliorer leurs connaissances en matière de finance et de responsabilité fiscale globale. Ne vous inquiétez pas qu’il soit « dépassé » car il a été révisé pour refléter l’état actuel de l’environnement des marchés financiers.
Utilisant un langage concis, spirituel et rempli d’humour, l’auteur fait un excellent travail en expliquant au profane des concepts et des informations financières autrement ennuyeux sans perdre leur intérêt. Si vous partez du zéro absolu, c’est un excellent livre à choisir pour apprendre rapidement les bases de la finance et de l’investissement.
Il n’est pas exactement destiné à ceux qui ont déjà obtenu un diplôme au-delà des fondamentaux, mais il y a suffisamment de perles et de conseils intelligents dans le livre pour en faire quand même une lecture intéressante.
L’investisseur comportemental par Daniel Crosby
« La richesse, véritablement considérée, a au moins autant à voir avec le bien-être psychologique que financier », voilà ce que souligne au lecteur l’ouvrage à succès de Daniel Crosby.
L’investisseur comportemental est un autre ouvrage psychologique qui approfondit la manière dont nos émotions peuvent nous conduire à faire de terribles investissements et propose des solutions très pratiques pour se constituer un patrimoine.
Dans un tour d’horizon de la psyché humaine, examinant les facteurs sociologiques, neurologiques et psychologiques qui façonnent nos prises de décision, l’ouvrage de Crosby est à ce jour l’un des ouvrages les plus définitifs sur la finance comportementale.
Le livre est divisé en trois parties – la première partie introduit l’influence des externalités sur nos choix. La deuxième partie aborde les quatre principaux facteurs psychologiques qui ont un impact sur le comportement des investisseurs. Enfin, la troisième partie fournit un cadre sur la façon de surmonter ces lacunes et d’améliorer à la fois vos rendements et votre comportement global.
L’investisseur du café par Bill Schultheis
Dernier sur la liste des meilleurs livres d’investissement pour les débutants est un livre grossièrement sous-estimé, The Coffeehouse Investor de Bill Schultheis. C’est une excellente lecture pour ceux qui se sentent intimidés par le marché boursier.
Le livre souligne la sagesse de simplifier vos décisions d’investissement. Non seulement cela se traduit réellement par l’obtention de meilleurs rendements boursiers, mais cela signifie également que vous avez désormais plus de temps pour vos autres passions.
C’est une lecture courte de seulement 224 pages, écrite dans un style assez franc mais engageant. Pour l’investisseur novice qui rêve de faire fortune du jour au lendemain, ce livre constitue un excellent rappel des raisons pour lesquelles ce n’est pas pratique et fournit des conseils simples mais efficaces sur ce que vous devriez faire pour améliorer vos rendements.
Résumé : Les meilleurs livres d’investissement pour les débutants
De tous les types d’investissement, les livres sont probablement ceux qui rapportent le plus.
Les rendements du marché peuvent varier, de nouveaux secteurs peuvent émerger et les anciens peuvent décliner, les produits de base précieux aujourd’hui peuvent devenir sans valeur demain, mais les connaissances acquises dans les livres sont quelque chose qui vous fournit des rendements constants pour le reste de votre vie.